Регистрация трастового фонда в Гонконге

Ключевое преимущество трастовых фондов в Гонконге — это юридическая система, основанная на английском общем праве. Она обеспечивает четкие гарантии защиты активов от судебных претензий, налоговых рисков, семейных споров и других форс-мажорных факторов. Ее ключевая особенность: строгая юридическая ответственность доверительного управляющего, обязанного действовать исключительно в интересах бенефициаров. Это минимизирует риски для учредителей трастов, поскольку любые претензии третьих лиц, включая кредиторов, значительно усложняются.

Еще одно преимущество Гонконга — местная налоговая система, предоставляющая значительные трастовые льготы. Здесь отсутствует CGT, владельцы полностью сохраняют прибыль от увеличения стоимости активов. Наследство не облагается налогом, передача активов следующему поколению проходит без финансовых потерь. Льготные условия превращают регистрацию трастового фонда в Гонконге в идеальное решение для оптимизации структуры капитала.

Процесс регистрации трастового фонда в Гонконге прост и требует минимального количества документации. Основные документы — это договор траста, подтверждение личности учредителя и бенефициаров. Процедура занимает от 10 до 15 рабочих дней, что значительно быстрее по сравнению с большинством международных финансовых центров. Стоимость регистрации трастового фонда в Гонконге варьируется от 5 000 до 10 000 долларов США, что делает Гонконг одной из самых конкурентоспособных юрисдикций, наряду с Сингапуром и Швейцарией.

Гонконг сохраняет позиции благодаря стабильной экономике и открытости для иностранных инвесторов. В 2023 году его ВВП составил около 370 миллиардов долларов США, а уровень инфляции удерживался на уровне 2-3%. Город привлекает более 140 миллиардов долларов прямых иностранных инвестиций ежегодно, занимая третье место в мире по этому показателю. В силу этих и других преимуществ, спрос на регистрации трастовых фондов в Гонконге демонстрирует непрерывный рост в течении десятилетий.

Инвестиционная привлекательность Гонконга и ключевые особенности

Гонконг предлагает инвесторам полное освобождение от налога на прирост капитала. Для сравнения, в Сингапуре налог на прирост капитала составляет до 10%, а в большинстве европейских стран — до 25%. Также в Гонконге отсутствует налог на наследство. Во Франции достигает 45%, а в Германии — 30%.

Налог на корпоративные доходы в Гонконге составляет 16,5%, что ниже показателя Сингапура (17%) и большинстве других юрисдикций. Для малого бизнеса ставка снижена до 8,25%. Льготы обеспечивают спрос на регистрацию трастового фонда в Гонконге среди частных инвесторов, семейных офисов, крупных компаний, стремящихся минимизировать налоговую нагрузку на международные активы.

Политическая стабильность и независимая судебная система

Гонконг сохраняет стабильную правовую систему несмотря на политические изменения последних лет. Основа этой системы — английское общее право, которое гарантирует инвесторам защиту активов. В мировом рейтинге правовых систем (World Justice Project 2023) Гонконг занимает 5-е место, опережая Великобританию (14-е место), Нидерланды (6-е место), Францию (18-е место) и Германию (7-е место). Независимость судебной системы минимизирует риски для иностранных инвесторов, делая регистрацию трастового фонда в Гонконге безопасным решением для защиты активов.

Доступ к азиатскому рынку

Город служит важным хабом для инвестиций в азиатские рынки, особенно в Китай. Более 60% всех инвестиций через Гонконг направлены в КНР, что открывает доступ к крупнейшей экономике мира. В 2022 году общий объем внешней торговли Сянгана составил 1,3 триллиона долларов США, опередив большинство юрисдикций (включая крупные и развитые государства). Такая ситуация открывает уникальные возможности для развития бизнеса, особенно — в среде масштабных корпораций.

Вердикт: Регистрация трастового фонда в Гонконге открывает доступ к азиатским рынкам при минимальных налоговых затратах.

Дополнительные преимущества

Инфраструктура Гонконга способствует его инвестиционной привлекательности. В городе находятся представительства 70 из 100 крупнейших мировых банков, что обеспечивает доступ к широкому спектру финансовых услуг. Аэропорт Гонконга входит в тройку крупнейших аэропортов мира по грузообороту, что упрощает логистику для международного бизнеса. Уже более 50 лет регистрация трастового фонда в Гонконге остается удобным и эффективным инструментом управления имществом и ведения бизнеса в регионе.

Не менее важную роль в логистике играет местный порт. Он подключен к более чем 470 портам в 90 странах, что обеспечивает ключевые торговые маршруты. В 2023 году на его территории обработали 14,3 миллиона TEU (двадцатифутовых эквивалентов). Такой результат позволил занять 11-е место в рейтинге крупнейших контейнерных портов мира.

Юридические аспекты трастов в Гонконге: что нужно знать инвестору

Существуют следующие виды трастов:

Дискреционные трасты — предоставляют управляющему возможность самостоятельно принимать решения, у него полный контроль распределения активов среди выгодополучателей. Такая структура подходит для бизнеса и частных инвесторов, стремящихся обеспечить защиту имущества от судебных претензий или налоговых рисков. Это одна из самых популярных форм трастов в юрисдикции. Они часто используются крупными компаниями с международными активами: холдингами в сфере недвижимости, финансовыми группами с глобальными портфелями и т. д. Бенефициары дискреционных трастов не имеют прямого доступа к активам до момента их распределения.

Фиксированные трасты — точные условия распределения активов указывают еще на этапе регистрации трастового фонда в Гонконге. Управляющий обязан следовать прописанным инструкциям. Такая структура подходит для компаний, желающих заранее определить процедуру передачи имущества, предотвращая возможные споры среди наследников. Популярный вариант среди семейных бизнесов и холдингов для обеспечения стабильного распределения дивидендов или прибыли.

Права и обязанности ключевых лиц

Учредитель траста в Гонконге контролирует управление активами и назначение бенефициаров. Управляющий обеспечивает выполнение поставленных целей. Он должен защищать активы и действовать в интересах бенефициаров. За нарушение обязанностей предусмотрена юридическая ответственность. Регистрация траста в Гонконге обеспечивает защиту активов, их справедливое распределение.

Преимущества гонконгских трастов: сравнение с другими юрисдикциями

Согласно World Wealth Report 2024, Гонконг продолжает удерживать лидирующие позиции среди юрисдикций для регистрации трастов. Основное преимущество гонконгских трастов — полное отсутствие налога на прирост капитала и наследство. Для сравнения, в США ставка налога на прирост капитала может достигать 20%, в Великобритании — до 28%. Лишь несколько юрисдикций, таких как Монако или Бермуды, предлагают аналогичные налоговые условия, однако регистрация трастового фонда в Гонконге выгоднее благодаря более строгой правовой системе, более высокой надежности и доступу к азиатским рынкам.

Простота отчетности

В отличие от Швейцарии и США, где требуется регулярный аудит и подробная отчетность по активам, в Гонконге отчетные требования минимальны. Это снижает административные затраты на 20-30% по сравнению с другими финансовыми центрами. Регистрация трастового фонда в Гонконге помогает сократить расходы на управление. Идеальные условия для крупных инвестиций.

Защита активов и правовая система

Гонконгская правовая система основана на английском праве. Она превосходит большинство юридических систем. Для наглядности, сравним ее с реалиями стран СНГ, таких как Россия и Казахстан. Там Государственное вмешательство может ограничить действия управляющих трастом и увеличить риск потери капитала. Регион испытывает и другие проблемы:

Высокий уровень коррупции среди судей и государственных чиновников создает дополнительные риски для бизнеса и инвестиций.

В законодательстве часто наблюдается отсутствие четких правовых норм и прозрачности в их применении, что ведет к непредсказуемости в судебных решениях.

Частые изменения законов и правил создают неопределенность для бизнеса, затрудняя долгосрочное планирование и управление активами.

В некоторых случаях существует дискриминация в отношении иностранных компаний и инвесторов, что увеличивает юридические и финансовые риски.

В Гонконге такие вмешательства сведены к минимуму. Не случайно этот город стал крупнейшей юрисдикцией для регистрации трастовых фондов. По данным World Justice Project за 2024 год, Гонконг входит в пятерку мировых лидеров по независимости судебной системы, опережая многие страны мира, особенно — государства СНГ.

Подведем итог: регистрация трастового фонда в Гонконге предоставляет значительные преимущества: отсутствие налогов, гибкость в управлении активами, минимальные отчетные требования и доступ к крупнейшим азиатским рынкам.

Кто может зарегистрировать трастовый фонд в Гонконге

Регистрация трастового фонда в Гонконге доступна физическим и юридическим лицам из любой страны. Иностранцы создают финансовые структуры на тех же условиях, что и местные жители. В 2023 году большинство зарегистрированных трастов в Гонконге учредили жители других стран. Законодательство не ограничивает учредителей по национальности.

Требования к капиталу

В Гонконге нет минимальных требований к капиталу для траста, он доступен для крупных корпораций и частных инвесторов с небольшими средствами.

Другие требования

Для регистрации траста в Гонконге учредитель должен назначить доверительного управляющего. Им может быть частное лицо или лицензированная трастовая компания, действующая в соответствии с Trustee Ordinance. Управляющий обязан соблюдать строгие правила в рамках законодательства по противодействию отмыванию денег (AML) и борьбе с финансированием терроризма (CFT). Существенная часть заявок отклоняется из-за несоблюдения этих норм.

Кому запрещено регистрировать траст в Гонконге

Регистрация трастов в Гонконге запрещена лицам, вовлеченным в незаконные финансовые схемы, включая отмывание денег и налоговые преступления. Гонконг строго соблюдает международные стандарты Financial Action Task Force (FATF) и проводит тщательные проверки участников трастов. В 2023 году власти ужесточили контроль, что привело к росту отказов в регистрации на 15%.

Регистрация трастового фонда в Гонконге возможна только при полном соблюдении местных и международных законов, что гарантирует законность и безопасность операций с активами.

Итог: регистрация трастового фонда в Гонконге доступна для широкого круга учредителей, начиная с частных лиц с небольшим капиталом и заканчивая крупными международными корпорациями.

Специфика трастовых фондов в Гонконге

Гонконг — это гигантская и старая юрисдикция, где сложились уникальные правила рынка. Рассмотрим их более подробно.

Роль банков и финансовых учреждений

Многие крупные банки предлагают трастовые услуги, включая управление активами, инвестиции и юридическую поддержку. Например, HSBC и Standard Chartered активно работают с международными клиентами, помогая распорядиться имуществом через трастовые структуры.

Трастовые компании и финучреждения могут быть доверительными управляющими активами. Это охватывает инвестиции, распределение доходов бенефициарам и исполнение условий траста. Регистрация трастового фонда в Гонконге через такие банки и компании повышает контроль над имуществом.

Специфика управления активами в Азии

Гонконг предоставляет уникальные возможности в азиатском контексте, связанные с близостью к Китаю. Включая доступ к китайским рынкам через программы Stock Connect и Bond Connect, которые позволяют гонконгским инвесторам покупать акции и облигации китайских компаний напрямую. Это значительно упрощает процесс инвестиций, сокращает расходы на посредников, минимизирует бюрократические преграды, существующие на китайском рынке.

Регистрация трастового фонда в Гонконге: этапы и требования

Процесс проходит в несколько ключевых этапов, начиная с подготовки документов и заканчивая управлением активами после создания траста. Процесс занимает от 2 до 4 недель и требует выполнения ряда обязательных условий для соответствия местному законодательству.

Учредитель должен собрать и предоставить полный пакет документов, подтверждающий легальность происхождения активов.Регистрация трастового фонда в Гонконге требует назначения доверительного управляющего, которым может выступать лицензированная трастовая компания или частное лицо с соответствующей квалификацией.

Гонконг предлагает несколько видов трастов, включая дискреционные и фиксированные. При регистрации траста в Гонконге нужно выбрать структуру для управления активами.

После выбора типа траста начинается процесс официальной регистрации. Он проводится через лицензированные юридические фирмы или трастовые компании. В зависимости от сложности структуры и объема активов, регистрационные сборы варьируются от 5 000 до 15 000 долларов США. Среднее время регистрации — от 2 до 4 недель, но для более сложных структур этот срок может увеличиться.

Регистрация трастового фонда в Гонконге проходит в строгом соответствии с местными законодательными нормами. Законы города хорошо защищают активы, конфиденциальность, права учредителей и бенефициаров.

В следующих разделах мы детально разберем каждый ключевой этап регистрации трастового фонда в Гонконге.

Подготовка документов и проверка

Первый шаг при регистрации трастового фонда в Гонконге — это тщательная подготовка документов и прохождение проверок в соответствии с обновленным законодательством.

Документация учредителя:

• Паспорт или удостоверение личности.
• Подтверждение места жительства (счет за коммунальные услуги не старше 3 месяцев).
• Финансовые документы, подтверждающие источник происхождения активов (налоговые декларации, банковские выписки, документы на недвижимость или акции).

Документы бенефициаров: паспорт и подтверждение места жительства. Если бенефициар — юридическое лицо, требуются регистрационные документы компании.

Документы доверительного управляющего: лицензия на осуществление трудовой деятельности, паспортные данные или уставные документы компании.

Документы на активы:

• Банковские выписки.
• Договоры купли-продажи, акты приема-передачи имущества.
• Финансовые отчеты для активов, таких как акции, облигации, недвижимость.

В некоторых случаях могут потребоваться более подробные финансовые документы: отчеты о движении средств за несколько лет или нотариально заверенные копии договоров на имущество. Их требуют для подтверждения легальности источника активов.

Выбор типа траста и дополнительные факторы

При выборе структуры траста для регистрации трастового фонда в Гонконге предприниматели учитывают следующие факторы: уровень контроля над имуществом, налоговые обязательства, защита от юридических претензий. Каждый тип траста подходит для конкретных целей.

Дискреционные трасты: гибкость для международных компаний и частных инвесторов

Целевая аудитория:

• Международные компании с активами в разных юрисдикциях.
• Частные инвесторы с высокими доходами.
• Семейные офисы, управляющие активами на несколько поколений.

Когда это выгодно: дискреционные трасты предоставляют управляющему полную свободу в распределении активов, что делает их подходящими для компаний, активно работающих на международных рынках.

Регистрация дискреционного траста в Гонконге выгодна бизнесу, подверженному внешним рискам, таким как валютные колебания или изменения в налоговой политике различных стран. Например, холдинги, управляющие недвижимостью в нескольких странах, используют дискреционные трасты для перераспределения активов в зависимости от рыночных условий.

Фиксированные трасты: стабильность для семейных бизнесов и холдингов

Целевая аудитория:

• Семейные бизнесы, передающие активы следующим поколениям.
• Компании с долгосрочными обязательствами перед бенефициарами.
• Холдинги, управляющие дивидендными выплатами.

Когда это выгодно: фиксированные трасты предназначены для случаев, когда необходимо установить жесткие условия по распределению активов. Они часто используются в семейных бизнесах, где важно обеспечить стабильное распределение наследства или доходов.

Регистрация трастового фонда в Гонконге с фиксированной структурой актуальна для семей, которые хотят избежать потенциальных разногласий и судебных споров. Эти трасты обеспечивают соблюдение заранее установленных условий и гарантируют стабильность в долгосрочном планировании.

Вердикт: выбор структуры траста зависит от степени контроля, рисков судебных претензий, необходимости в гибком управлении активами и долгосрочном налоговом планировании.

Регистрация траста

Регистрация трастового фонда в Гонконге — это процесс, который требует строгого соблюдения всех юридических требований. Необходимо привлечь лицензированные трастовые компании или юридические фирмы, которые выполняют проверку имущества, обеспечивают соответствие международным стандартам, включая правила по борьбе с отмыванием денег (AML) и финансированием терроризма (CFT).

Услуги трастовых компаний

Трастовые компании и юридические фирмы предоставляют полный спектр услуг для регистрации трастов. В их задачи входит:

• Консультирование: специалисты помогают учредителям выбрать подходящую трастовую структуру, учитывая цели и характер активов. Актуально для компаний с активами в нескольких юрисдикциях, где необходимо учитывать налоговые обязательства и правовые нюансы.
• Проверка документов: трастовые компании проводят тщательную проверку всех документов, удостоверяюсь в их соответствии законодательству Гонконга и международным стандартам AML/CFT. Очень полезная услуга. В 2023 году регуляторы Гонконга ужесточили требования, что привело к росту количества отказов.
• Подача документов на регистрацию: проводится обязательная юридическая экспертиза для соблюдения требований законодательства Гонконга и взаимодействия с государственными органами.
• Администрирование: после регистрации многие трастовые компании продолжают оказывать услуги по управлению и мониторингу трастов, включая ежегодную отчетность и контроль за соблюдением правовых требований.
• Процедура обращения: для начала регистрации учредитель должен обратиться к лицензированной трастовой компании, которая возьмет на себя организацию всего процесса.

Взаимодействие налоговой системы Гонконга с международным правом

Гонконг — одна из самых привлекательных юрисдикций для регистрации трастов. Здесь благоприятные условия налогообложения и широкий спектр международных соглашений. Для учредителей трастов и бенефициаров, работающих с активами в нескольких странах, важную роль играют международные соглашения и стандарты, такие как соглашения об избежании двойного налогообложения, Common Reporting Standard (CRS) и правила трансфертного ценообразования.

Избежание двойного налогообложения

Регистрации трастового фонда в Гонконге позволяет избежать двойного налогообложения с более чем 40 странами, включая Китай, Великобританию, Францию, Германию и многие другие. Эти соглашения позволяют учредителям трастов минимизировать налоговые обязательства при получении доходов из-за рубежа. Например, прибыль от дивидендов, проценты или роялти могут облагаться налогом только в одной юрисдикции.

Для международных холдингов это крайне важно, поскольку многие страны, с которыми Гонконг заключил соглашения, значительно снижают налоговую ставку или полностью исключают двойное налогообложение для транзакций, связанных с трастами. Что повышает привлекательность регистрации трастовых фондов в Гонконге среди фирм, работающих на глобальных рынках.

BEPS и правила трансфертного ценообразования

Гонконг поддерживает инициативу Base Erosion and Profit Shifting (BEPS), направленную на предотвращение уклонения от налогообложения через искусственное снижение налоговой базы. Для трастов, которые управляют международными активами, особенно важно следить за тем, чтобы все финансовые операции соответствовали требованиям трансфертного ценообразования. Это означает, что сделки между связанными компаниями в разных юрисдикциях должны проводиться на рыночных условиях.

Пример: если зарегистрированный в Гонконге траст управляет дочерними компаниями в других странах, важно, чтобы все операции были экономически обоснованными. В противном случае налоговые органы могут применить санкции.

Налоговые обязательства для активов за пределами Гонконга

Трасты, управляющие имуществом за пределами Гонконга, обязаны учитывать налоговые обязательства в странах, где расположены эти активы. Например, если траст владеет недвижимостью в Европе или США, доходы от сдачи недвижимости в аренду или ее продажи будут облагаться налогами в соответствующих странах.

Для учредителей трастов важно понимать, что налоговые обязательства могут возникнуть не только в Гонконге, но и в юрисдикциях, где находятся активы. В то же время, регистрация трастового фонда в Гонконге позволяет учредителям минимизировать налоги в самой юрисдикции Гонконга, используя соглашения об избежании двойного налогообложения и льготные условия налогообложения для международных доходов.

Защита активов и конфиденциальность

Гонконг является одной из лучших юрисдикций для защиты активов благодаря своей правовой системе и механизмам конфиденциальности. Регистрация трастового фонда в Гонконге предоставляет учредителям надежные инструменты защиты от претензий, кредиторов и других внешних угроз:

• Отделение активов в траст — активы, переданные в траст, юридически отделены от учредителя, что защищает их от претензий кредиторов и судебных исков.
• Дискреционные трасты — бенефициары не имеют прямого права на активы до их распределения управляющим, что затрудняет доступ кредиторов к этим активам.
• Защита от принудительного исполнения — активы в трасте не могут быть легко изъяты по судебным решениям в отношении учредителя, так как они принадлежат трасту, а не лично учредителю.
• Резервирование полномочий учредителя — учредитель может сохранить определенный контроль над управлением активами, не являясь их юридическим владельцем, что затрудняет внешние попытки изъятия.

Система управления активами на английском общем праве обеспечивает высокую степень правовой стабильности и предсказуемости.

Конфиденциальность

Трастам в Гонконге гарантирована высокая конфиденциальность. В Гонконге не требуют раскрытия бенефициаров и учредителей в публичных реестрах. Регистрация трастового фонда в Гонконге особенно выгодна частным инвесторам и бизнесменам, заинтересованным в защите финансовой информации.

Учтите: Гонконг является участником международной системы Common Reporting Standard (CRS). Местные трастовые компании обязаны предоставлять налоговую информацию в налоговые органы стран, где зарегистрированы бенефициары.

Соответствие международным стандартам

Хотя конфиденциальность гонконгских трастов заслуживает похвал, юрисдикция строго соблюдает международные нормы по борьбе с отмыванием средств, финансированием терроризма (AML/CFT). Трастовые компании обязаны проводить тщательную проверку имущества и выгодополучателей, а также следовать международным стандартам, включая обмен налоговой информацией через CRS. Регистрация трастового фонда в Гонконге обеспечивает соответствие всем международным требованиям, что обеспечивает оптимальные условия для долгосрочного хранения капитала.

Обязанности и полномочия доверительного управляющего

Управляющий трастом отвечает за контроль активов, их сохранность и распределение согласно условиям договора. Он действует в интересах бенефициаров, строго следуя предписаниям соглашения.

Основные обязанности управляющего

Управление активами: управляющий отвечает за инвестиции и сохранение стоимости активов. Например, он может вложить активы в акции, недвижимость или другие инструменты, которые приносят доход. В 2023 году большинство трастов в Гонконге вкладывались в международные финансовые рынки, что требует высокой компетенции управляющих в вопросах инвестиций.

Защита активов: управляющий использует юридические инструменты для сохранения конфиденциальности и целостности активов. Он тщательно отслеживает любые изменения в законодательстве юрисдикций, где находятся активы. А при необходимости перераспределяет имущество для минимизации рисков. Это обеспечивает сохранение безопасности активов даже в условиях экономической нестабильности или судебных разбирательств. Очень важно найти компетентного исполнителя еще до регистрации трастового фонда в Гонконге.

Распределение активов: управляющий распоряжается имуществом, руководствуясь первоначальными условиями. Например, выплачивает дивиденды или передает недвижимость в зависимости от договора. В случае дискреционных трастов, управляющий имеет большую гибкость в вопросах распределения.

Отчетность: управляющий регулярно предоставляет отчеты учредителю и бенефициарам по состоянию активов, операциях и финансовых результатах траста.

Соблюдение норм AML/CFT: управляющий обеспечивает соответствие траста международным правилам борьбы с отмыванием денег (AML) и финансированием терроризма (CFT). Включая проверку источников активов и мониторинг всех финансовых операций. В 2023 году гонконгские трастовые компании ужесточили процедуры проверки.

Полномочия доверительного управляющего

Компетенции определяется типом и условиями траста. В дискреционных структурах управляющий имеет широкие возможности по принятию решений, в то время как в фиксированных трастах его действия строго ограничены заранее прописанными правилами.

• Инвестиционные решения: управляющий вправе выбирать, в какие активы инвестировать средства траста. Например, если договор предусматривает долгосрочные инвестиции в недвижимость, управляющий может самостоятельно определить объекты для увеличения стоимости активов.
• Назначение консультантов: управляющий может привлекать сторонних экспертов, таких как финансовые аналитики или юристы-консультанты для улучшения управленческих процессов. Это актуально для крупных трастов с международными активами, которые требуют специализированных знаний. Регистрация трастового фонда в Гонконге открывает очень много управленческих инструментов
• Защита интересов бенефициаров: управляющий руководствуется целями выгодополучателей. Будь то имущества активов или изменение инвестиционной стратегии. Все действия управляющего должны приносить выгоду бенефициарам, особенно в долгосрочной перспективе.

Ответственность доверительного управляющего

Если решения управляющего приведут к убыткам для бенефициаров, он может быть привлечен к ответственности. Например, в 2023 году в Гонконге было несколько судебных дел, где управляющие трастов были обязаны возместить убытки из-за ненадлежащего управления активами. Регистрация трастового фонда в Гонконге требует от управляющих строгого соблюдения своих обязанностей и защиты интересов учредителей и бенефициаров.

Потенциальные риски и вызовы при регистрации трастового фонда в Гонконге

Регистрация трастового фонда в Гонконге связана с рядом факторов, которые необходимо учитывать при создании и управлении трастом. Гонконг остается привлекательной юрисдикцией, но инвесторы и учредители должны осознавать потенциальные риски, чтобы минимизировать их последствия.

Политическая ситуация в Гонконге

С 2020 года политическая ситуация в Гонконге вызывает обеспокоенность среди международных инвесторов. Принятие “Закона о национальной безопасности” привело к изменению регулирования в Гонконге и усилило влияние Китая. Несмотря на то, что регистрация трастового фонда в Гонконге по-прежнему обеспечивает высокую защиту активов, инвесторы должны учитывать долгосрочные риски, связанные с политической нестабильностью.

Согласно отчетам за 2023 год, отток капитала из Гонконга остается минимальным. Но изменения в политике Китая могут внести серьезные коррективы. Учредители трастов должны учитывать эти риски и следить за дальнейшими изменениями. Особенно — на этапе регистрации новых трастовых фондов в Гонконге.

Влияние международных санкций

Международные санкции могут оказать негативное влияние на трасты, особенно если их активы связаны с компаниями или юрисдикциями, попавшими под ограничения. В 2023 году под санкции попали такие китайские компании, как Huawei, SMIC, и China National Offshore Oil Corporation (CNOOC). Дискриминационные меры создали проблемы для трастов, управляющих активами этих компаний, затруднив доступ к активам и проведению финансовых операций.

Валютные риски

Хотя гонконгский доллар привязан к доллару, валютные колебания могут оказать влияние на стоимость активов трастов. Актуально для международных инвестиций. В 2023 году падение китайского юаня по отношению к доллару США негативно отразилось на цене активов КНР, что создало трудности для трастов, инвестировавших в предприятия КНР.

Регистрация трастового фонда в Гонконге требует от управляющих тщательного планирования валютных рисков, особенно если активы распределены по разным регионам. Управляющие должны использовать инструменты хеджирования и диверсификации, чтобы минимизировать потери, вызванные валютными колебаниями.

Заключение

Гонконг предлагает инвесторам значительные налоговые льготы, включая полное освобождение от наследственных налогов и CGT.. Регистрация трастового фонда в Гонконге позволяет сохранять 100% доходов от увеличения стоимости активов и эффективно передавать их следующим поколениям без дополнительных налоговых обязательств. Для международных компаний и частных инвесторов это одна из самых выгодных юрисдикций.

Гонконг также выделяется гибкостью в управлении имуществом. Дискреционные трасты предоставляют управляющему свободу действий, что позволяет своевременно реагировать на рыночные изменения и минимизировать риски. Это особенно важно для компаний с активами в разных странах.