Криптолицензия в Гонконге

В свете недавних событий, которые произошли с ведущими криптовалютными платформами по всему миру, регуляторы разных стран ужесточили свои позиции в отношении регулирования рынков криптовалют с целью защитить инвесторов и ввести эффективное управление ключевыми рисками. Инвесторы из-за рубежа и состоятельные частные лица (HNWI) из азиатских стран все больше интересуются инвестициями в криптовалюту. Тем временем правительства региона приняли решение об усилении законодательного надзора за этим типом виртуального актива.

В прошлом году Комиссия по ценным бумагам (SFC) объявила о новом режиме лицензирования для криптовалютных бирж в Гонконге, и многие игроки отрасли приветствовали эту трансформацию, считая ее положительным шагом к превращению города в крупный центр на мировом крипторынке. В публикации подробнее обсудим вопросы регулирования криптоиндустрии и то, как получить криптолицензию в Гонконге.

Регулирование криптовалют в Гонконге

Многие инвесторы стремятся открыть криптобизнес в Гонконге, в частности, многие иностранные фирмы выразили заинтересованность в запуске проектов Web 3.0. Гонконг стремится позиционировать себя как региональный центр блокчейна и цифровых активов и имеет хорошие возможности для превращения в глобальный центр Web3. Также стоит подчеркнуть приверженность правительства поддержке продвижения и развития финтех. Гонконгские регуляторы еще в прошлом году начали консультации по предложениям для платформ для торговли виртуальными активами (VATP) с заинтересованными сторонами.

Новый режим лицензирования вступил в силу в марте 2023 года. SFC заявила, что необходимо регулирование, выходящее за рамки схем борьбы с отмыванием денег и направленное на защиту инвесторов. В соответствии с подходом организации «Тот же бизнес, те же риски, те же правила» платформы будут соответствовать требованиям, которые охватывают такие области, как безопасное хранение активов, «Знай своего клиента» (KYC), противодействие финансовым махинациям, предотвращение манипуляций на рынке, критерии допуска виртуальных активов к торговле, бухгалтерский учет и аудит, управление рисками, недопущение конфликтов интересов и кибербезопасность.

Отметим, что новый режим лицензирования VASP в Гонконге имеет определенные сходства с тем режимом, что применяется для традиционных финансовых учреждений. Но новый режим являет собой всеобъемлющую нормативно-правовую базу, включающую более обширный набор функций защиты инвесторов, которые необходимы для содействия ответственному и устойчивому развитию сектора. Этот шаг является одной из конкретных мер, предпринятых гонконгским правительством для поддержки разработки виртуальных активов с соответствующими гарантиями и превращения региона в криптохаб.

Крипторегулирование Гонконга и его ключевые аспекты

Гонконг долгое время был центром финансов, бизнеса и криптовалют. Как мы уже сказали, правительство в последнее время стало более заинтересовано в регулировании криптовалют в Гонконге для защиты инвесторов, предотвращения мошеннических операций и привлечения большего количества предприятий, связанных с криптовалютой. SFC, являясь основным крипторегулятором, предложил ввести обязательные лицензирование криптобирж в Гонконге. Следует знать и о некоторых ограничениях в области криптовалют, которые SFC планирует ввести.

В частности, правительство добавило поставщика услуг виртуальных активов (VASP) в постановление об AML/CTF еще в декабре 2022 года. Эта поправка затрагивает всех VASPs — криптовалютные биржи, кошельки и криптоплатформы. В соответствии с этой поправкой, VASPs должны разработать внутренние процедуры и средства контроля по противодействию мошенничеству с криптовалютой, включая оценку рисков, меры надлежащей проверки и постоянный мониторинг клиентов, отчеты о подозрительных операциях, ведение документации и достаточное обучение персонала нормативным требованиям.

С «надежными мерами защиты инвесторов» SFC может разрешить лицензированным биржам обслуживать розничных инвесторов. Между тем, по отзывам заинтересованных сторон, отказ в розничном доступе к криптовалютным рынкам может нанести вред инвесторам, вынуждая их торговать на нерегулируемых зарубежных платформах. Но не взирая на новые, более жесткие нормы регулирования крипторынка в Гонконге, эксперты отрасли заявили, что гонконгские власти изучают способы сбалансировать «эффективность надзора», чтобы позволить инновациям проникать на рынок криптовалют.

Как повлияет на отрасль новый режим регулирования?

Новое регулирование криптовалют в Гонконге открывает перед отраслью определенные возможности. Во-первых, режим лицензирования повысит доверие и привлечет внешних инвесторов к созданию новых криптобирж, что, в свою очередь, позволит создать больше рабочих мест. Новые биржи будут ориентированы на институциональных инвесторов, которые привносят стабильность и ликвидность на рынок.

Во-вторых, предполагается, что новое регулирование виртуальных активов в Гонконге будет способствовать тому, что город сможет восстановить свой статус глобального криптоцентра. Это создаст благоприятную деловую среду и пойдет на пользу не только криптоиндустрии, но и экономике региона в целом. В-третьих, новый регламент повысит прозрачность и снизит риск мошенничества. Регулятор SFC принял подход к надзору за криптодеятельностью, который будет способствовать укреплению доверия инвесторов и долгосрочному росту отрасли.

Требования для получения криптолицензии в Гонконге

Соискатель на получение гонконгской лицензии на обмен криптовалют, его ответственные должностные лица, директора и конечные бенефициарные собственники должны пройти тест на соответствие. Претендент на лицензию обязан после регистрации криптокомпании назначить минимум 2 сотрудников, которые, как правило, будут ответственны за надзор за деятельностью лицензированного VASP и обеспечение соблюдения нормативных требований.

Требования к ответственным должностным лицам лицензированных криптобирж:

1. Хотя бы 1 ответственный сотрудник должен быть назначен на должность исполнительного директора VASP.
2. Если заявитель на участие в программе VASP имеет более 1-го исполнительного директора, то все эти лица должны быть назначены ответственными должностными лицами.
3. Минимум 1 ответственный сотрудник должен быть постоянным жителем Сянгана.

Компании, инкорпорированные в Сянгане, которые имеют постоянное место деятельности в этом регионе, и компании за пределами Гонконга, которые имеют филиалы в этом городе, имеют право на получение лицензии VASP. Бизнес-структуры без отдельного юрлица (например, товарищество), физические лица и иностранные корпорации не могут получить криптовалютную лицензию в Гонконге.

Лицензия на криптобиржу в Гонконге: акцент нового режима на защите инвесторов

Согласно отчету Законодательного совета, кандидаты на получение лицензии на криптообменник должны будут соблюдать строгий набор нормативных требований, которые SFC будет налагать в качестве условий лицензирования. Защита инвесторов будет включать, но не ограничиваться:

• рассмотрение компании и структуры управления соискателей лицензии VASP;
• оценку того, что бизнес-модель является надежной, с подробной политикой управления рисками и другими мерами листинга и контрманипулирования рынком; и
• кандидаты на получение гонконгской лицензии должны продемонстрировать наличие достаточных финансовых ресурсов (минимальная сумма пока не указана).

На начальном этапе лицензирования (продолжительность не указана) VASP может предлагать услуги только профессиональным инвесторам. Введение этого требования в качестве условия лицензирования обеспечивает SFC гибкость для внесения изменений, когда необходима корректировка, без необходимости внесения поправок в Постановление. В январе 2022 года SFC и Валютное управление (HKMA) опубликовали совместно разработанный Циркуляр о деятельности посредников, связанной с цифровыми активами. В Циркуляре продемонстрирован дифференцированный подход SFC и HKMA к регулированию криптовалютной деятельности в Гонконге, и указаны различные требования для следующих категорий криптодеятельности: предложение финансовых продуктов, связанных с криптоактивами, предоставление дилинговых и консультационных услуг.

Вышеупомянутые продукты и услуги могут предлагаться исключительно профессиональным инвесторам, а посредники, как правило, должны оценить, обладает ли клиент достаточными знаниями и опытом работы с такого рода продуктами/услугами, прежде чем торговать от их имени. Исключением из этого правила является случай, когда клиентами являются институциональные или квалифицированные профессиональные инвесторы. Кроме того, в Циркуляре предусмотрены исключения для биржевых производных продуктов криптоактивов, котирующихся на указанной бирже, и публичных ETF, основанных на фьючерсах, одобренных соответствующим регулятором в определенной юрисдикции для предложения розничным инвесторам.

Криптобизнес в Гонконге: надзорные полномочия и санкции SFC

SFC будут предоставлены широкие полномочия по надзору и вмешательству, включая право:

• посещать офисы лицензированных VASPs и связанных с ними юрлиц для проведения плановых проверок и запроса документов;
• расследовать несоблюдение;
• налагать административные санкции (в том числе предписания об исправлении положения и приостановление/отзыв лицензий) в случае несоблюдения; и
• налагать ограничения/запреты на деятельность лицензированных VASPs и связанных с ними лиц, если того требуют обстоятельства.

Деятельность крипто биржи в Гонконге без лицензии или активный маркетинг услуг иностранной криптобиржи без лицензии на криптообмен в Гонконге для общественности этого города будет считаться нарушением законодательных требований и подлежит штрафным санкциям в размере 5 млн HKD и лишением свободы на 7 лет, а в случае продолжающегося преступления — дополнительным штрафом 100 тыс. HKD за каждый день, в течение которого продолжается несоблюдение.

Основные преимущества получения криптолицензии в Гонконге

Новый гонконгский режим лицензирования криптобирж будет иметь 12-месячный переходной период для существующих криптобирж. То есть действующие биржи виртуальных активов, которые вели свою деятельность перед 1 марта 2023 года, могут продолжать свою работу без лицензии до 29 февраля 2024 года. Чтобы работать после этой даты, им необходимо подать заявку на получение лицензии на криптовалюту не позднее 30 ноября 2023 года.

Биржи, которые еще не работают в Сянгане, должны полностью соответствовать требованиям, прежде чем они начнут деятельность с виртуальной валютой. Поскольку регулирование рынка криптовалют в Гонконге является новым, регулятор SFC также сообщил, что будут предоставлены льготы для предприятий, которые зарегистрировались до 1 марта 2023 года. Такие компании получат возможность продолжать работу во время переходного периода, пока будет длиться процесс рассмотрения их заявок, что даст дополнительные преференции для функционирующего бизнеса.

Таким образом, регистрация компании в Гонконге для предоставления услуг, связанных с криптоактивами, до марта текущего года — это та возможность, которая позволила тем предприятиям, которые успели зарегистрироваться до этой даты, оперативно начать криптобизнес на Азии и воспользоваться льготным периодом криптолицензирования в Гонконге.

Заключение

Таким образом, если вы планируете зарегистрировать криптобиржу в Гонконге, то следует помнить, что обязательным является процедура лицензирования. Новый лицензионный режим, как было сказано выше, вступил в силу с 1 марта текущего года. Как и в случае с традиционными финансовыми учреждениями, для лицензирования потребуются соответствие требованиям, финансовые ресурсы, а также политика и процедуры управления рисками.

Отметим, что Гонконг быстро движется к регулированию и развитию индустрии цифровых активов, и в следующем году планируется ввести правила для стейблкоинов. Более развернутую информацию по теме публикации могут предоставить профильные эксперты нашей компании во время индивидуальной консультации по регулированию криптовалютной деятельности в Гонконге.