Сектор финтех в Бельгии считается одним из ключевых в стране. С каждым годом растет число желающих зарегистрировать финтех компанию в Бельгии. Прежде, чем принять решение о начале процесса регистрации fintech компании в Бельгии, стоит ознакомиться с регулированием отрасли финансовых технологий в Бельгии. В этом материале мы проанализируем, как открыть бельгийскую финтех компанию в Бельгии, а также затронем вопросы регламентирования.

Преимущества получения FinTech лицензии в Бельгии:

  • Географически Бельгия находится в самом сердце Европы.
  • Регуляторы законодательно подкованы, имеют индивидуальный подход к каждому проекту.
  • Развитое законодательство.
  • Возможность паспортизировать свою лицензию на территории ЕС.

Регулирование финтех сектора в Бельгии

Основные правила, которые действуют на территории страны в финтех области, прописаны в законодательстве Европейского Союза. Они имплементированы в местное законодательство. Эти правила изложены в Директиве ЕС №2015/2366 от 25 ноября 2015 года о платежных услугах на внутреннем рынке (PSD2). Национальный банк Бельгии (NBB) и Управление по финансовым услугам и рынкам (FSMA) выступают в качестве двух регулирующих органов.

Директива PSD2 была перенесена в бельгийское национальное законодательство двумя отдельными актами:

  • Законом от 11 марта 2018 года о статусе и контроле платежных учреждений и учреждений электронных денег, который в основном касается правил, применимых к регистрации платежных учреждений в Бельгии и регистрации учреждения электронных денег в Бельгии;
  • Сводом правил VII Кодекса экономического права Бельгии, которая в основном охватывает правила поведения на рынке.

Необходимо также принимать во внимание специальные нормативные акты ЕС, такие как:

  • Регламент ЕС 2015/751 от 29 апреля 2015 года о комиссиях за межбанковские операции по оплате с использованием карт (Регламент MIF, также известный как IFR);
  • Регламент ЕС 260/2012 от 14 марта 2012 года, устанавливающий технические и коммерческие требования для кредитных переводов и прямых дебетов в евро;
  • Регламент ЕС 2019/518 от 19 марта 2019 года, изменяющий Регламент ЕС 924/2009 в отношении определенных сборов за трансграничные платежи в Союзе и сборов за конвертацию валюты (Регламент о трансграничных платежах, также известный как CBPR2);
  • Регламент ЕС 2015/847 от 20 мая 2015 года об информации, сопровождающей переводы денежных средств (FTR2).

Хотя большая часть Закона от 11 марта 2018 года применима только к регистрации платежной системы в Бельгии и учреждениям электронных денег, некоторые его главы распространяются на всех поставщиков платежных услуг, т.е. на кредитные учреждения и некоторые финансовые организации. Свод правил VII Бельгийского экономического законодательства также применим ко всем желающим зарегистрироваться как поставщик платежных услуг в Бельгии.

Получение лицензии EMI или PI в Бельгии: регулирование

Учреждения электронных денег (EMI) и платежные учреждения (PI) также имеют право предоставлять платежные услуги. Эти организации регулируются и должны получить финтех лицензию в Бельгии от Национального банка Бельгии до начала своей деятельности. Получение лицензии на деятельность в области электронных денег в Бельгии или получение PI лицензии в Бельгии зависит от ряда требований, касающихся, например:

  • качества акционеров и руководства;
  • организации и управления компанией;
  • требований к минимальному капиталу и собственным средствам;
  • требований к безопасности, бизнес-модели и т. д.

Кандидаты должны подать заявление на получение fintech лицензии в Бельгии, документально подтверждающее соответствие заявителя различным требованиям, установленным законом (как указано в соответствующих руководствах EBA по внедрению PSD2). С момента введения PSD2 в стране лицензионные требования для учреждения EMI и PI в Бельгии очень похожи. Наиболее существенное различие заключается в требованиях к минимальному капиталу, которые для регистрации EMI в Бельгии (минимум 350 000 EUR) выше, чем для открытия платежного учреждения в Бельгии (от 20 000 EUR до 125 000 EUR в зависимости от того, какие услуги предоставляются).

В дополнение к лицензионным требованиям (которые должны постоянно соблюдаться в течение всего срока функционирования организации), на PI и EMI распространяются особые обязательства и запреты в отношении осуществления их деятельности, например, получение разрешений на определенные операции, ограничение их деятельности, а также значительный объем обязательств по отчетности. Регулируемые организации, авторизованные в Бельгии, имеют право предоставлять платежные услуги или выпускать электронные деньги во всех других странах-членах ЕЭЗ.

Регулирование open banking в Бельгии

После введения PSD2 в Бельгии законом от 11 марта 2018 года кредитные учреждения должны открыть свою инфраструктуру для авторизованных сторонних поставщиков платежных услуг, т.е. поставщиков платежных услуг по обслуживанию счетов и поставщиков услуг по инициированию платежей. Поставщики платежных услуг по обслуживанию счетов и поставщики услуг по инициированию платежей являются платежными учреждениями согласно Закону от 11 марта 2018 года.

До начала осуществления своей деятельности они должны получить разрешение на ведение финтех деятельности в Бельгии от Национального банка страны. Один из важных законодательных актов, касающихся открытого банкинга: Технические стандарты 2018/389 от 27 ноября 2017 года о строгой аутентификации клиентов (RTS SCA). Они вступили в силу только с 14 сентября 2019 года. Эти регулирующие технические стандарты содержат конкретное правило об открытости банковской инфраструктуры.

Регулирование криптовалютной деятельности в Бельгии

В Бельгии нет специального законодательства о криптовалютах, за исключением постановления регулятора FSMA от 3 апреля 2014 года, запрещающего распространение среди розничных клиентов производных продуктов, основанных на стоимости одной или нескольких криптовалют. Помимо этого конкретного национального законодательного акта, на Бельгию также распространяются положения европейского законодательства, касающиеся криптовалют. В местное законодательство была имплементирована 5-я Директива AML.

Власти планируют ввести более строгие правила регистрации провайдеров криптокошельков в Бельгии и открытия криптовалютных бирж в Бельгии путем введения процесса лицензирования. Однако регулирование процесса получения криптолицензии в Бельгии еще не вступило в силу, поскольку детали такого процесса еще должны быть определены Королевским указом, который еще не принят правительством страны. Комиссия ЕС недавно выпустила предложение по регулированию рынков криптоактивов (также известное как Положение MiCA), которое направлено на регулирование криптоактивов и поставщиков услуг, которые в настоящее время находятся вне сферы регулирования традиционных финансовых услуг. Среди прочего, в предложении планируется ввести общий режим лицензирования для всех государств-членов ЕЭЗ.

Регулирование краудфандинга в Бельгии

На данный момент не предусмотрена возможность регистрации P2P платформы в Бельгии, поскольку такие структуры все еще не регулируются на законодательном уровне. Тем не менее, можно пройти регистрацию потребительского кредитора и получить кредитную лицензию в Бельгии, для того чтобы осуществлять соответствующую деятельность.

Для того чтобы запустить краудфандинговую платформу в Бельгии, необходимо следовать положениям Закона о краудфандинговых платформах. Составление проспекта эмиссии не требуется, если сумма проекта не превышает 300 000 EUR, если же она выше, то наличие такого документа необходимо.

Заключение

Поскольку Бельгия является участником Европейского Союзе, в местное законодательство адаптированы Директивы, регулирующие финтех сектор. Для того чтобы учредить финтех фирму в Бельгии, необходимо собрать определенную документацию и следовать правилам двух главных регуляторов – Национального банка (NBB) и Управления по финансовым услугам и рынкам (FSMA). Несмотря на то, что в стране еще не предусмотрено специальное регулирование криптоактивов, ICO могут подпадать под действие различных законов и нормативных актов ЕС, которые Бельгия перенесла в свое законодательство. Допускается регистрация краудфандинговой платформы в Бельгии. Для того чтобы получить больше информации по этой теме, вы можете обратиться за консультацией по регулированию финтех-деятельности в Бельгии к нашим специалистам.